2015年有機硅工業運行特點及2016年行業市場展望

15年行業運行特點

1、巴西工業硅恢復生產、海外供應量再創歷史新高

隨著巴西主要硅廠陸續恢復生產，2015年巴西工業硅產量升至正常水平，加上歐美主要工業硅大廠產能利用率提高，海外工業硅產量再創新高達到98萬噸，較2014年增長15%。

2、中國工業硅產能、產量明顯增長，庫存大幅增加

2015年，我國工業硅產能為450萬噸/年，較2014年增加65萬噸/年。其中新建項目新增產能為60萬噸/年，通過技術改造新增產能25萬噸/年，淘汰落后產能20萬噸/年。同時，2015年我國工業硅產量再創歷史新高達到195萬噸，同比上升14.7%。在國內產量大幅增加，需求增速放緩的背景下，國內庫存也快速增加。2015年底，國內需求僅增加12萬噸，而庫存增加20萬噸以上，日后消化庫存的壓力巨大。

3、中國因素以及有機硅、多晶硅是工業硅需求增長的主要因素

2015年，全球工業硅消費量為270萬噸，同比上升6.7%。其中中國消費96萬噸，占比35.6%；海外消費174萬噸，占比64.4%。從消費增量來看，中國消費增量12萬噸，占比75%，海外消費增量4萬噸，占比25%。同時，在有機硅及多晶硅行業快速發展的帶動下，化學級工業硅消費比重逐步增加。2015年全球化學級工業硅的市場份額達到56%，較2014年51%增加5個百分點。

4、我國工業硅出口快速下滑

2015年，我國工業硅出口量為77.5萬噸，同比減少11%，對除日韓外其余亞洲地區出口明顯減少是全年出口量下滑的主要原因，這也反映了巴西電力恢復之后，搶占市場份額。

5、三方面因素造成國內工業硅價格持續下滑

2015年，我國工業硅各品種平均價格下滑幅度均在10-15%之間，而且全年的最低價格在年底。下游產品價格快速下滑、全年供應持續增加和海外市場需求減少是導致我國工業硅市場供應過剩、價格進一步走低的主要原因。

6、新疆工業硅投資熱情依舊高漲

由于新疆擁有較強的能源優勢，2015年新疆新增工業硅產能45萬噸/年，總產能達到105萬噸/年。而未來在建擬建的項目產能超過100萬噸/年。預計未來兩三年內，僅新疆地區的產能就可以達到國內目前的產量。

2016年市場關注點及展望

1、有機硅和多晶硅市場變化

過去幾年，工業硅需求增長主要來自于有機硅和多晶硅領域，同時，中國市場也是引領需求的主要地區。而過去5年內的工業硅市場走勢和多晶硅價格走勢有著相同的軌跡，因此，建議關注多晶硅市場的變化。預期，2016年國內多晶硅和有機硅需求將維持增長，但是增幅有所減少。

2、歐盟工業硅雙反以及出口量變化

隨著巴西市場恢復供應，中國出口市場再次呈現萎縮的趨勢，而2016年，持續25年的工業硅歐盟雙反落日復審，歐盟的最后裁決將很大程度地影響我國工業硅出口的情況，以及未來全球市場走勢的變化。

3、國內工業硅產能轉移情況

目前，新疆地區大量采用煤電硅一體化工業硅生產模式的企業正在崛起，面對如此有競爭力的產能，其他地區將如何反應，產能轉移是否能順利進行，這都將影響整個市場。預期在經濟低迷的大環境下，各地方政府將給予更加優惠的政策刺激生產，產能轉移并非一番順利，市場競爭日趨激烈。